India, yang pernah menjadi pengeksport gula kedua terbesar dunia, dijangka tidak mempunyai lebihan untuk eksport sekurang-kurangnya tiga musim lagi kerana keadaan cuaca El Nino mengancam pengeluaran tebu dan permintaan etanol yang semakin meningkat menekan bekalan.
Tekanan Dua Faktor
Tekanan kembar ini dijangka mengeluarkan berjuta-juta tan gula daripada pasaran dunia, mengetatkan bekalan untuk pengimport di seluruh Asia, Afrika dan Timur Tengah serta menyokong harga penanda aras di London dan New York.
Ketidakhadiran India yang berpanjangan dari pasaran eksport akan menyingkirkan pembekal pengimbang utama ketika risiko cuaca dan dasar biofuel membentuk semula aliran perdagangan gula global.
Temu bual dengan lebih sedozen eksekutif perdagangan dan industri, sumber kerajaan dan petani menunjukkan bahawa ketersediaan tebu yang lebih rendah dan permintaan etanol yang meningkat akan meninggalkan sedikit untuk eksport selama beberapa tahun, mendorong peniaga di rumah perdagangan global memberi amaran kepada ibu pejabat tentang peluang yang semakin mengecil di India, menurut sumber perdagangan.
Kerajaan Dijangka Sekat Eksport
Gula adalah sensitif dari segi politik di India, pengguna terbesar dunia, di mana gula-gula sangat popular dan banyak isi rumah miskin bergantung padanya sebagai sumber kalori murah.
"Bekalan sudah ketat di India, dan kini El Nino muncul sebagai risiko besar," kata Rahil Shaikh, pengarah urusan MEIR Commodities India, seorang peniaga berpangkalan di Mumbai.
"Jika hujan mengecewakan seperti yang diramalkan, penanaman tebu akan terjejas dan ini akan menyebabkan India kekal di luar pasaran eksport gula selama sekurang-kurangnya tiga tahun, manakala Brazil dan Thailand juga mungkin melihat tanaman mereka terjejas oleh El Nino."
Pengeksport terbesar Brazil juga mengalihkan lebih banyak tebu untuk etanol. Thailand, seorang pengeksport utama lain, juga boleh mengalami pengeluaran terjejas oleh hujan yang dikurangkan El Nino.
India mengeksport 6.8 juta tan metrik gula secara purata setiap tahun dalam lima musim sehingga 2022-23 — kira-kira 10 peratus daripada penghantaran global. Tahun ini, selepas mengeksport sekitar 800,000 tan, India mengharamkan penghantaran sehingga 30 September, akhir musim.
Kilang memerlukan kelulusan kerajaan untuk mengeksport gula, dan New Delhi mungkin akan menahan kebenaran eksport setiap musim daripada mengumumkan larangan berbilang tahun, menurut sumber kerajaan dan industri yang mengetahui perkara itu.
Bulan lalu, seorang menteri kanan dalam kerajaan Perdana Menteri Narendra Modi memberitahu kilang untuk mengutamakan ketersediaan domestik dan tidak melobi untuk eksport, kata sumber itu dengan syarat tidak dinamakan kerana perbincangan adalah sulit.
Jabatan Makanan, Bekalan Awam dan Hal Ehwal Pengguna India tidak memberi respons kepada permintaan komen mengenai prospek eksport atau sekatan eksportnya.
El Nino Membayangi Prospek Tebu
Keadaan El Nino diramalkan melemahkan hujan monsun India tahun ini kepada yang terendah dalam 11 tahun.
Hujan di bawah purata, ditambah dengan kerpasan Jun yang lebih daripada 40 peratus di bawah purata, telah mendorong petani menangguhkan penanaman.
"Saya telah merancang untuk menanam varieti tebu tempoh panjang pada bulan Jun, tetapi kerana semua orang bercakap tentang hujan yang lebih rendah, saya memutuskan untuk menangguhkan rancangan itu," kata Sambhaji Patil, yang memutuskan untuk menanam kacang soya sebagai ganti di 2 ekar (0.8 hektar) di daerah Sangli di negeri barat Maharashtra.
Pemilik tapak semaian Suraj Chavan berkata permintaan untuk anak benih tebu telah menurun secara mendadak dalam beberapa minggu kebelakangan ini.
Petani mungkin beralih kepada tanaman yang kurang intensif air, yang boleh mengurangkan keluasan tebu dan ketersediaan pada musim 2027-28, kata Prakash Naiknavare, pengarah urusan Persekutuan Nasional Kilang Gula Koperasi.
Pihak berkuasa tempatan telah mula mempromosikan tanaman alternatif seperti kacang soya, kacang merpati dan varieti kekacang lain di kebanyakan kawasan penanaman gula dan telah mengehadkan bekalan air untuk pengairan.
India dijangka menghasilkan 30.95 juta tan gula musim ini, tetapi pengeluaran kini diramalkan pada 27.9 juta tan, di bawah penggunaan tahunan kira-kira 28.5 juta tan, menurut anggaran industri.
Akibatnya, inventori di kilang pada permulaan musim pada 1 Oktober mungkin jatuh kepada kira-kira 3.5 juta tan, terendah dalam lebih tiga dekad, kata Shaikh dari MEIR.
Pada masa yang sama, India mendorong pencampuran etanol yang lebih tinggi dengan petrol dan penggunaan kenderaan bahan api fleksibel yang lebih meluas untuk mengurangkan pergantungan kepada minyak mentah import yang mahal.
Permintaan etanol boleh meningkat lebih dua kali ganda kepada kira-kira 30 bilion liter (8 bilion gelen) menjelang 2039-40 daripada 12 bilion hingga 13 bilion liter semasa apabila pencampuran etanol yang lebih tinggi dalam petrol dan penggunaan kenderaan bahan api fleksibel semakin pantas, menurut anggaran industri.
Import Gula Mungkin Buat Pertama Kali dalam Sedekad
"Lintasan permintaan etanol sangat kuat," kata Samir Somaiya, pengerusi dan pengarah urusan Godavari Biorefineries. "Fasa seterusnya evolusi permintaan akan didorong oleh pelancaran komersial kenderaan bahan api fleksibel."
Pengeluar kereta terkemuka India Maruti Suzuki bulan ini melancarkan kenderaan penumpang bahan api fleksibel pertama negara, manakala Hero MotoCorp melancarkan motosikal bahan api fleksibel.
India bulan ini menghapuskan cukai pengeluaran ke atas petrol yang dicampur dengan tahap etanol yang lebih tinggi dan melancarkan bahan api dengan sehingga 85 peratus etanol untuk menyokong penggunaan kenderaan bahan api fleksibel.
Dasar kerajaan masa depan mungkin akan menyokong pengeluaran etanol berbanding eksport gula, kata B.B. Thombare, pengarah urusan Natural Sugar di negeri Maharashtra.
India akhirnya boleh dipaksa untuk mengimport gula jika gangguan cuaca berkaitan El Nino secara mendadak mengurangkan kawasan penanaman tebu dan pengeluaran, kata sumber kerajaan dan pegawai industri, dengan peniaga memberi amaran bahawa bekalan boleh mengetatkan lagi pada musim 2027-28.
India kali terakhir mengimport gula pada 2016-17 dan 2017-18 selepas kemarau akibat El Nino pada 2015 mengurangkan penanaman tebu. Pada 2009 dan 2010, pembelian besar India membantu menolak harga global kepada hampir tiga kali paras sebelumnya.
"Oleh kerana El Nino yang teruk dan peningkatan permintaan untuk etanol, bukan sahaja eksport dari India akan dihapuskan, tetapi import ke India pada tahun-tahun akan datang juga mungkin menjadi perlu," kata Mohan Narang, pengarah K.S. Commodities, sebuah rumah dagangan di New Delhi.
