Futures Wall Street Merosot Ketegangan Timur Tengah Naikkan Harga Minyak ke AS$100
Futures indeks saham Amerika Syarikat jatuh pada hari Khamis apabila harga minyak melonjak ke sekitar AS$100 setong, membangkitkan kebimbangan inflasi dan memaksa pedagang mengurangkan jangkaan potongan kadar faedah oleh Rizab Persekutuan.
Krisis Minyak Memacu Kebimbangan Inflasi
Harga minyak mentah meningkat dengan mendadak berikutan laporan bahawa dua kapal tangki telah dibakar di perairan Iraq selepas serangan yang didakwa berasal dari Iran. Kejadian ini merupakan sebahagian daripada gelombang serangan yang lebih luas ke atas kemudahan minyak dan pengangkutan di seluruh Timur Tengah. Iran memberi amaran bahawa harga minyak boleh melonjak setinggi AS$200 setong jika konflik berterusan.
Saham syarikat penerbangan dalam indeks S&P 500, yang sensitif terhadap harga minyak mentah, dijangka mencatatkan kerugian bulanan terbesar dalam tempoh setahun. American Airlines dan Southwest masing-masing turun lebih 1% dalam dagangan pra-pasaran pada hari Khamis, bersama-sama dengan saham pelayaran Norwegian dan Royal Caribbean. Sebaliknya, syarikat tenaga Occidental dan EQT Corporation mencatatkan kenaikan marginal.
Jangkaan Potongan Kadar Faedah Ditangguhkan
Goldman Sachs telah menunda ramalan untuk potongan kadar faedah seterusnya oleh Rizab Persekutuan ke bulan September, berbanding jangkaan sebelumnya pada bulan Jun. Futures pasaran wang menunjukkan pedagang kini hanya menjangkakan satu potongan suku mata peratusan menjelang Disember, menurun daripada dua potongan yang diramalkan sebelum konflik.
"Masalahnya ialah pelabur semakin menjangkakan konflik yang lebih berpanjangan yang menyebabkan kerosakan ekonomi yang meluas," kata sekumpulan strategis yang diketuai oleh Jim Reid dari Deutsche Bank. "Lagipun, tanpa tanda-tanda nyata pengurangan ketegangan, itu mengekalkan harga minyak pada paras tinggi dan meningkatkan risiko kejutan stagflasi yang lebih luas."
Pasaran Global Terjejas Teruk
Pasaran global telah terganggu bulan ini apabila perang Amerika Syarikat dan Israel dengan Iran mengganggu bekalan minyak dan mendorong harga minyak mentah meningkat dengan ketara, merumitkan rancangan bank pusat global untuk melonggarkan dasar monetari.
Pada pukul 4:49 pagi ET, Dow E-minis YMcv1 turun 262 mata atau 0.55%, manakala S&P 500 E-minis EScv1 merosot 29.75 mata atau 0.44%. Nasdaq 100 E-minis NQcv1 jatuh 109.75 mata atau 0.44%. Indeks turun naik CBOE, penunjuk ketakutan Wall Street, meningkat 1.01 mata kepada 25.24, manakala futures yang dikaitkan dengan indeks saham kecil sensitif kadar Russell kehilangan lebih 1%.
Isu Kredit Swasta Menambah Tekanan
Berikutan beberapa isu kredit yang timbul dalam beberapa bulan kebelakangan ini, pelabur sedang menyelidiki pasaran kredit swasta bernilai kira-kira AS$2 trilion, meningkatkan kebimbangan mengenai prestasi pinjaman dan keupayaan peminjam untuk mengurus kadar faedah yang tinggi.
Glendon Capital Management menyatakan bahawa pemberi pinjaman kredit swasta seperti Blue Owl menyembunyikan kelemahan dalam portfolio mereka, menurut laporan Financial Times. Morgan Stanley mengehadkan penebusan pada salah satu dana kredit swastanya pada hari Rabu, dan JPMorgan Chase mengurangkan nilai beberapa pinjaman kepada dana kredit swasta. Saham Blackstone jatuh 0.6%, manakala Blue Owl kehilangan 0.8%.
Perkembangan Positif dan Data Akan Datang
Bumble melonjak 24% pada hari Khamis selepas pengendara aplikasi temu janji itu melaporkan hasil suku keempat melebihi anggaran. Kemudian pada hari itu, pelabur akan menilai tuntutan pengangguran dan komen dari Naib Pengerusi Penyeliaan Fed Michelle Bowman, sebelum data perbelanjaan penggunaan peribadi pada hari Jumaat – penunjuk inflasi pilihan bank pusat.
Washington juga mengumumkan bahawa ia melancarkan dua siasatan perdagangan baru ke atas kapasiti industri berlebihan di 16 rakan dagangan utama dan ke atas buruh paksa, dalam langkah yang telah lama diisyaratkan, untuk membina semula tekanan tarif selepas Mahkamah Agung AS meruntuhkan sebahagian besar program tarif Presiden Donald Trump bulan lalu.
